Existe equilíbrio entre vida profissional e privada no capital privado?
Mega Fund Private Equity (60-110 horas por semana)
A média durante um horário de pico para associados e analistas é geralmente em torno de 60 a 70 horas por semana. Mas tudo depende de quantos negócios e investimentos estão em andamento. Os horários acima variam de acordo com a existência de uma oferta ao vivo. Basicamente, tudo fica em espera e você precisa estar disponível 24 horas por dia, 7 dias por semana.
No private equity, você também será responsável por diversas tarefas diferentes. As equipes de negociação são enxutas e suas decisões terão um alto grau de permanência, por isso eu diriao nível de stress é globalmente mais elevado no capital privado do que no sector bancário. Muito importante, também não há ninguém por perto para verificar o seu trabalho.
Quanto às horas, tanto o private equity quanto o banco de investimento podem ser carreiras exigentes. No entanto, os banqueiros de investimento tendem a trabalhar mais horas, muitas vezes até tarde da noite e nos fins de semana.As empresas de private equity também tendem a ter um ambiente de trabalho mais descontraído e a oferecer horários mais flexíveis..
Os profissionais de private equity trabalham muitas horas e sãoaltamente competitivoe deve pensar criticamente e ter paixão por negócios de investimento financeiro, não apenas por seguir os mercados. Outros requisitos para iniciar uma carreira em private equity são: Excelentes notas e um histórico escolar notável.
Private Equity do Mercado Médio (50-90 horas por semana)
Assim como no banco de investimento, espere que as horas sejam um pouco confusas, dependendo do que está acontecendo no trabalho, masgeralmente um equilíbrio entre vida profissional e pessoal muito melhor do que os fundos maiores.
Equilíbrio trabalho/vida pessoal.
Na consultoria estratégica, você deve esperar trabalhar relativamente duro, mas a carga de trabalho tende a ser relativamente tranquila ao longo do tempo. No capital privado,você pode ter períodos muito tranquilos seguidos de semanas muito intensas quando sua equipe está trabalhando em um acordo.
Os fundos de private equity são ilíquidos e arriscados devido ao alto uso de dívida; além disso, uma vez que os investidores entregam o seu dinheiro ao fundo, não têm qualquer palavra a dizer sobre a forma como este é gerido. Em compensação por estes termos, os investidores devem esperar uma elevada taxa de retorno.
Por que deixar o capital privado? A resposta curta e simples é quevocê pode trabalhar na área por alguns anos e descobrir que não é para você. Por exemplo, talvez você tenha que fazer muito “sourcing” (ligações não solicitadas), o que você não gosta. Ou você acha chato olhar constantemente para negócios, mas rejeita 99% deles.
Treinamento de carreira em private equity
As empresas de PE são pequenas, unidas e cheias de pessoas extremamente inteligentes e altamente motivadas.
O que paga mais PE ou IB?
Na verdade,Os analistas de PE geralmente ganham menos do que os analistas de IB! Portanto, você poderá inicialmente ganhar menos dinheiro se começar com private equity.
Para muitos, o capital privado é mais prestigiado do que a banca de investimento. Concluindo, você deve considerar a escolha de private equity se se considera um investidor de longo prazo e deseja aprender todos os aspectos do processo e como avaliar como uma empresa oferece retornos sólidos.
Salário anual | Pagamento semanal | |
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Principais ganhadores | US$ 241.298 | US$ 4.640 |
75º percentil | US$ 187.500 | US$ 3.605 |
Média | US$ 143.004 | US$ 2.750 |
25º percentil | US$ 113.500 | US$ 2.182 |
Para um estudante que deseja entrar em uma das 10 maiores empresas de PE, sua chance é de 1 em 300 ou 0,33%. Para entrar em uma das 10 maiores empresas de fundos de hedge, sua chance é de 1 em 147 ou 0,68%.
Trabalhando em uma empresa de private equity
O negócio de private equity atrai alguns dos melhores da América corporativa, incluindomelhores desempenhos de empresas da Fortune 500 e empresas de consultoria de gestão de elite.
Dados salariais de capital privado | ||
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Associado do 2º ano | $ 160 mil – $ 180 mil | $ 170 mil - $ 270 mil |
Associado do 3º ano | $ 180 mil – $ 200 mil | $ 180 mil - $ 300 mil |
Associado Sênior | $ 200 mil - $ 220 mil | $ 210 mil - $ 390 mil |
Vice-presidente (VP) | $ 230 mil - $ 260 mil | $ 340 mil – $ 520 mil |
É padrão que as empresas cobrem 20% sobre esse retorno e exijam primeiro uma certa taxa mínima. Por exemplo, se a taxa mínima for de 8%, então o fundo precisaria de obter uma TIR de 8% antes de poder obter 20% dos lucros.
As empresas de capital privado normalmente realizam operações mais enxutas do que os bancos e, portanto, têm menos necessidade de cortar empregos durante desacelerações. Masalguns demitiram cerca de 5% a 15% de seus funcionários, disse Sasha Jensen, fundadora e presidente-executiva da Jensen Partners, uma empresa de busca de executivos para gestores de ativos alternativos.
Você pode passar de consultoria para private equity?Sim, profissionais com experiência em consultoria podem ingressar no setor de private equity. Muitas empresas de private equity valorizam as habilidades e conhecimentos que os consultores trazem para a mesa, como pensamento analítico, resolução de problemas e comunicação eficaz com os clientes.
As empresas de private equity são geralmente menores e mais seletivas em relação aos seus funcionários. Mas uma vez feita a contratação, eles se preocupam menos com a manutenção do desempenho. Existem exceções e sobreposições em todos os setores, mas, em geral,o dia normal é um pouco menos estressante para associados de private equity.
PE é semelhante a consultoria?
Existem diferenças significativas entre atender clientes como consultor de gestão e atender empresas em uma empresa de PE.Em comparação com os consultores, os profissionais de private equity têm muitas vezes mais influência e um impacto mais direto nas empresas com as quais trabalham.
Opções e oportunidades de saída de private equity
Aqueles que desejam alargar os seus horizontes ou simplesmente desejam uma mudança de ritmo migrarão frequentemente para sectores semelhantes, comofundos de hedge ou gestão de portfólio. As opções adicionais de saída incluem: Ser contratado como analista-chefe por outra empresa.
Quais são as desvantagens do investimento em private equity?Os investimentos em private equity são ilíquidos: os fundos do investidor ficam bloqueados por um determinado período. Como tal, os investidores em private equity devem ter um horizonte de investimento a longo prazo e estar dispostos a manter os seus investimentos durante alguns anos, se não mais.
À medida que as casas de private equity (PE) e as empresas do portfólio olham para 2024, eles antecipam um cenário de saída em mudança, obstáculos contínuos no cumprimento dos seus objetivos de investimento e desafios contínuos de talentos. 2023 não trouxe a recuperação de negócios que muitas casas de PE e empresas de portfólio esperavam.
As empresas de PE ganham dinheiro ao fechar empresas públicas. Teoricamente, melhoram então estas empresas, tornando-as mais eficientes e produtivas, colhendo, em última análise, as justas recompensas por estas melhorias quando voltam a abrir o capital da empresa ou a vendem ao licitante com melhor oferta.